Tăng cường quản lý tài chính tại công ty TNHH một thành viên điện lực Hải Dương

Số hóa bởi Trung tâm Học liệu - ĐHTN http://www.lrc-tnu.edu.vn/

ĐẠI HỌC THÁI NGUYÊN

TRƢỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ VÀ QUẢN TRỊ KINH DOANH

VŨ THỊ HUYỀN TRANG

TĂNG CƢỜNG QUẢN LÝ TÀI CHÍNH

TẠI CÔNG TY TNHH MỘT THÀNH VIÊN

ĐIỆN LỰC HẢI DƢƠNG

LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ

CHUYÊN NGÀNH: QUẢN TRỊ KINH DOANH

THÁI NGUYÊN - 2015

Số hóa bởi Trung tâm Học liệu - ĐHTN http://www.lrc-tnu.edu.vn/

ĐẠI HỌC THÁI NGUYÊN

TRƢỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ VÀ QUẢN TRỊ KINH DOANH

VŨ THỊ HUYỀN TRANG

TĂNG CƢỜNG QUẢN LÝ TÀI CHÍNH

TẠI CÔNG TY TNHH MỘT THÀNH VIÊN

ĐIỆN LỰC HẢI DƢƠNG

Chuyên ngành: Quản trị kinh doanh

Mã số: 60 34 01 02

LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ

Ngƣời hƣớng dẫn khoa học: PGS.TS. NGUYỄN NGỌC SƠN

THÁI NGUYÊN - 2015

Số hóa bởi Trung tâm Học liệu - ĐHTN http://www.lrc-tnu.edu.vn/

i

LỜI CAM ĐOAN

Tôi xin cam đoan rằng, nội dung, số liệu và kết quả nghiên cứu trong

luận văn là trung thực và chƣa đƣợc sử dụng để bảo vệ một học vị nào.

Tôi cũng xin cam kết chắc chắn rằng, mọi sự giúp đỡ cho việc thực

hiện luận văn đã đƣợc cảm ơn, các thông tin trích dẫn trong luận văn đều

đƣợc chỉ rõ nguồn gốc, bản luận văn này là nỗ lực, kết quả làm việc của

cá nhân tôi (ngoài phần đã trích dẫn).

Thái Nguyên, ngày tháng năm 2015

Tác giả luận văn

Vũ Thị Huyền Trang

Số hóa bởi Trung tâm Học liệu - ĐHTN http://www.lrc-tnu.edu.vn/

ii

LỜI CẢM ƠN

Để thực hiện và hoàn thành luận văn này, tôi đã nhận đƣợc sự quan tâm giúp

đỡ tận tình, sự đóng góp quý báu của nhiều cá nhân và tập thể.

Tôi xin trân trọng cảm ơn Ban Giám hiệu, Phòng Đào tạo sau Đại học và các

thầy, cô giáo trƣờng Đại học Kinh tế và Quản trị Kinh Doanh - Đại học Thái Nguyên

đã tạo điều kiện thuận lợi cho tôi học tập, nghiên cứu và hoàn thành luận văn.

Tôi xin bày tỏ sự biết ơn sâu sắc đến PGS.TS. Nguyễn Ngọc Sơn đã tận tình

hƣớng dẫn và giúp đỡ tôi trong suốt thời gian thực hiện luận văn.

Tôi xin cảm ơn sự động viên, giúp đỡ, tạo điều kiện của bạn bè, đồng nghiệp

và ngƣời thân trong quá trình thực hiện nghiên cứu đề tài.

Một lần nữa, tôi xin trân trọng cảm ơn!

Thái Nguyên, ngày tháng năm 2015

Tác giả luận văn

Vũ Thị Huyền Trang

Số hóa bởi Trung tâm Học liệu - ĐHTN http://www.lrc-tnu.edu.vn/

iii

MỤC LỤC

LỜI CAM ĐOAN ..............................................................................................i

LỜI CẢM ƠN ...................................................................................................ii

MỤC LỤC........................................................................................................iii

DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT .......................................................................vi

DANH MỤC BẢNG, SƠ ĐỒ.........................................................................vii

MỞ ĐẦU .......................................................................................................... 1

1. Tính cấp thiết của đề tài ................................................................................ 1

2. Mục tiêu nghiên cứu...................................................................................... 2

3. Đối tƣợng và phạm vi nghiên cứu................................................................. 2

4. Ý nghĩa của đề tài.......................................................................................... 3

5. Kết cấu của đề tài .......................................................................................... 3

Chƣơng 1. CƠ SỞ LÝ LUẬN VÀ THỰC TIỄN VỀ QUẢN LÝ TÀI

CHÍNH DOANH NGHIỆP ................................................................ 4

1.1. Tổng quan về quản lý tài chính doanh nghiệp ........................................... 4

1.1.1. Tài chính doanh nghiệp........................................................................... 4

1.1.2. Quản lý tài chính doanh nghiệp .............................................................. 9

1.2. Tổng quan một số kinh nghiệm nghiên cứu có liên quan đến đề tài ....... 27

1.3. Cơ sở thực tiễn của đề tài nghiên cứu...................................................... 29

Chƣơng 2. PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU.............................................. 33

2.1. Câu hỏi nghiên cứu .................................................................................. 33

2.2. Phƣơng pháp nghiên cứu.......................................................................... 33

2.2.1. Phƣơng pháp thu thập số liệu................................................................ 33

2.2.2. Phƣơng pháp tổng hợp số liệu............................................................... 35

2.2.3. Phƣơng pháp phân tích số liệu .............................................................. 35

2.3. Hệ thống chỉ tiêu nghiên cứu ................................................................... 36

2.3.1. Quản lý tài sản....................................................................................... 36

2.3.2. Quản lý nguồn vốn ................................................................................ 38

2.3.3. Khả năng thanh toán.............................................................................. 39

Số hóa bởi Trung tâm Học liệu - ĐHTN http://www.lrc-tnu.edu.vn/

iv

Chƣơng 3. THỰC TRẠNG QUẢN LÝ TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY

TNHH MTV ĐIỆN LỰC HẢI DƢƠNG......................................... 41

3.1. Tổng quan về Công ty TNHH MTV Điện lực Hải Dƣơng...................... 41

3.1.1. Lịch sử hình thành và phát triển của Công ty ....................................... 41

3.1.2. Đặc điểm hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty......................... 43

3.1.3. Đặc điểm tổ chức công tác kế toán tại Công ty .................................... 47

3.2. Khái quát tình hình tài chính tại Công ty TNHH một thành viên

Điện lực Hải Dƣơng............................................................................ 50

3.2.1. Cơ cấu tài sản của Công ty.................................................................... 50

3.2.2. Cơ cấu nguồn vốn của Công ty............................................................. 55

3.2.3. Tình hình hoạt động kinh doanh của Công ty TNHH MTV Điện

lực Hải Dƣơng..................................................................................... 57

3.3. Thực trạng quản lý tài chính tại Công ty TNHH một thành viên Điện

lực Hải Dƣơng..................................................................................... 61

3.3.1. Quy trình quản lý tài chính tại Công ty................................................. 61

3.3.2. Quản lý tài sản....................................................................................... 63

3.3.3. Quản lý nguồn vốn................................................................................ 69

3.4. Đánh giá về thực trạng quản lý tài chính tại Công ty ................................. 81

3.4.1. Ƣu điểm................................................................................................. 81

3.4.2. Hạn chế, thiếu sót.................................................................................. 82

3.4.3. Nguyên nhân những hạn chế, thiếu sót................................................. 83

Chƣơng 4. GIẢI PHÁP TĂNG CƢỜNG QUẢN LÝ TÀI CHÍNH

TẠI CÔNG TY TNHH MỘT THÀNH VIÊN ĐIỆN LỰC

HẢI DƢƠNG..................................................................................... 85

4.1. Định hƣớng tăng cƣờng quản lý tài chính của Công ty TNHH một

thành viên Điện lực Hải Dƣơng trong thời gian tới............................ 85

4.1.1. Định hƣớng và mục tiêu chung của Công ty TNHH MTV Điện lực

Hải Dƣơng........................................................................................... 85

4.1.2. Định hƣớng và mục tiêu tăng cƣờng quản lý tài chính tại Công ty

TNHH MTV Điện lực Hải Dƣơng...................................................... 86

Số hóa bởi Trung tâm Học liệu - ĐHTN http://www.lrc-tnu.edu.vn/

v

4.2. Một số giải pháp tăng cƣờng quản lý tài chính tại Công ty....................... 86

4.2.1. Các giải pháp tăng tỷ trọng vốn chủ sở hữu và thực hiện tốt công

tác quản lý nợ...................................................................................... 86

4.2.2. Các giải pháp nâng cao khả năng thanh toán ............................................ 90

4.2.3. Các giải pháp nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh .............................. 94

4.3. Một số kiến nghị..................................................................................... 102

4.3.1. Kiến nghị với Nhà nƣớc...................................................................... 102

4.3.2. Kiến nghị với Tập đoàn....................................................................... 108

KẾT LUẬN.................................................................................................. 109

DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO................................................... 110

PHỤ LỤC..................................................................................................... 112

Số hóa bởi Trung tâm Học liệu - ĐHTN http://www.lrc-tnu.edu.vn/

vi

DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT

1 CBCNV Cán bộ công nhân viên

2 Công ty Công ty TNHH MTV Điện lực Hải Dƣơng

3. DT Doanh thu

4. ĐTXD Đầu tƣ xây dựng

5. DV Dịch vụ

6. ĐZ Đƣờng dây

7. HTK Hàng tồn kho

8. KH Khách hàng

9. QLTC Quản lý tài chính

10. SCL Sửa chữa lớn

11. SXKD Sản xuất kinh doanh

13. Tập đoàn (hay EVN) Tập đoàn Điện lực Việt Nam

12. TBA Trạm biến áp

15. TNHH MTV Trách nhiệm hữu hạn một thành viên

14. Tổng công ty (hay EVN NPC) Tổng công ty Điện lực miền Bắc

16. Tr.đ Triệu đồng

17. TSCĐ Tài sản cố định

18. VCSH Vốn chủ sở hữu

Số hóa bởi Trung tâm Học liệu - ĐHTN http://www.lrc-tnu.edu.vn/

vii

DANH MỤC BẢNG, SƠ ĐỒ

Bảng:

Bảng 3.1. Bảng phân tích cơ cấu tài sản của Công ty..................................... 52

Bảng 3.2. Bảng phân tích cơ cấu nguồn vốn của Công ty .............................. 55

Bảng 3.3. Chỉ tiêu nợ phải trả/VCSH của Công ty mẹ và các đơn vị

thành viên.................................................................................... 57

Bảng 3.4. Bảng phân tích hiệu quả kinh doanh chung.................................... 58

Bảng 3.5. Phân tích thực trạng quản lý tổng tài sản ....................................... 63

Bảng 3.6. Phân tích thực trạng quản lý tài sản cố định................................... 64

Bảng 3.7. Bảng phân tích số vòng quay hàng tồn kho.................................... 66

Bảng 3.8. Bảng phân tích tình hình phải thu khách hàng ............................... 67

Bảng 3.9. Tốc độ luân chuyển vốn lƣu động .................................................. 68

Bảng 3.10. Bảng phân tích các hệ số tài trợ.................................................... 69

Bảng 3.11. Bảng phân tích tình hình phải trả ngƣời bán ................................ 71

Bảng 3.12. Bảng phân tích tỷ suất sinh lời trên VCSH (ROE)....................... 72

Bảng 3.13. Bảng phân tích khả năng thanh toán lãi vay................................. 73

Bảng 3.14. Bảng phân tích khả năng thanh toán tổng quát ............................ 75

Bảng 3.15. Bảng phân tích tính cân đối giữa tài sản ngắn hạn và nợ ngắn hạn... 76

Bảng 3.16. Các hệ số về khả năng thanh toán của Tổng Công ty.......................77

Bảng 3.17. Phân tích khả năng thanh toán của tài sản dài hạn với nợ dài hạn.........79

Sơ đồ:

Sơ đồ 3.1. Cơ cấu tổ chức của Công ty.......................................................... 47

Sơ đồ 3.2. Bộ máy kế toán Công ty ............................................................... 47

Số hóa bởi Trung tâm Học liệu - ĐHTN http://www.lrc-tnu.edu.vn/

1

MỞ ĐẦU

1. Tính cấp thiết của đề tài

Đối với mỗi quốc gia vấn đề năng lƣợng là một yếu tố quan trọng

mang tính chiến lƣợc trong việc phát triển kinh tế xã hội. Việt Nam là một

nƣớc đang phát triển, các hoạt động kinh tế đang diễn ra mạnh mẽ hơn bao

giờ hết vì vậy năng lƣợng càng đóng một vai trò không thể thiếu trong mọi

lĩnh vực của đời sống xã hội. Năng lƣợng nói chung và điện năng nói riêng

là một trong những vấn đề đang đƣợc xã hội quan tâm. Và đi cùng với

những vấn đề đó luôn là hiệu quả hoạt động của Tập đoàn Điện lực Việt

Nam (EVN). Là một tập đoàn nhà nƣớc, hoạt động độc quyền trong lĩnh vực

cung cấp điện tại thị trƣờng Việt Nam nhƣng lại chịu những khoản lỗ và nợ

rất lớn. Nguyên nhân thua lỗ của EVN bên cạnh những nguyên nhân khách

quan còn nhiều nguyên nhân chủ quan mà theo giới chuyên gia phân tích

nguyên nhân chính là do việc quản lý điều hành yếu kém, chiến lƣợc đầu tƣ

kinh doanh chƣa phù hợp.

Công ty TNHH MTV Điện lực Hải Dƣơng (Sau đây gọi tắt là Công ty)

là doanh nghiệp 100% vốn Nhà nƣớc do Tổng Công ty Điện lực Miền Bắc

(EVN NPC) là đại diện Chủ sở hữu; chuyển giao quyền và nghĩa vụ đại diện

Chủ sở hữu vốn nhà nƣớc tại Công ty từ EVN sang EVN NPC. Trong bối cảnh

chung đó, Công ty cũng gặp phải không ít khó khăn trong hoạt động sản xuất

kinh doanh.

Với những khó khăn từ bên ngoài mang lại nhƣ giá điện chịu sự quản

lý của Nhà nƣớc, tình hình lạm phát hay lãi suất còn cao cộng với những

khoản lỗ lớn của Tập đoàn nên tiếp cận những nguồn vốn để nâng cấp, sửa

chữa lƣới điện, phát triển kinh doanh còn bị hạn chế… đòi hỏi bản thân Công

ty càng phải tự vƣợt lên những khó khăn thách thức. Một trong những công

cụ hữu hiệu giúp ích cho Công ty TNHH MTV Điện lực Hải Dƣơng là phân

tích thực trạng quản lý tài chính một cách hiệu quả. Bởi tình hình tài chính

giống nhƣ một bức tranh tổng thể phản ánh kết quả hoạt động mà doanh

nghiệp đạt đƣợc trong kỳ, phân tích thực trạng quản lý tài chính sẽ là công cụ

Số hóa bởi Trung tâm Học liệu - ĐHTN http://www.lrc-tnu.edu.vn/

2

để đánh giá khái quát tình hình tài chính, xác định cấu trúc tài chính doanh

nghiệp, chỉ rõ tình hình và khả năng thanh toán, trên cơ sở đó các nhà quản lý

sẽ nắm đƣợc những tồn tại cũng nhƣ thế mạnh của bản thân doanh nghiệp để

đƣa ra những quyết định đúng đắn. Từ sự nhận thức đƣợc vai trò quan trọng

của việc phân tích thực trạng quản lý tài chính trong một doanh nghiệp; đồng

thời với với mong muốn Công ty đạt hiệu quả sản xuất kinh doanh ngày càng

cao, luôn làm chủ tình hình tài chính của đơn vị trong mọi hoàn cảnh, Tác giả

lựa chọn đề tài: “Tăng cường quản lý tài chính tại Công ty TNHH một thành

viên Điện lực Hải Dương” làm đề tài Luận văn Thạc sĩ.

2. Mục tiêu nghiên cứu

2.1. Mục tiêu chung

- Đề xuất các giải pháp nhằm tăng cƣờng quản lý tài chính tại Công ty

TNHH một thành viên Điện lực Hải Dƣơng.

2.2. Mục tiêu cụ thể

- Hệ thống hoá lý luận chung về quản lý tài chính trong doanh nghiệp.

- Thực hiện phân tích thực trạng quản lý tài chính của Công ty TNHH

MTV Điện lực Hải Dƣơng trong những năm gần đây nhằm đánh giá thực

trạng quản lý tài chính, từ đó tìm ra thế mạnh và điểm yếu đang tồn tại trong

hoạt động kinh doanh của Công ty TNHH MTV Điện lực Hải Dƣơng.

- Đề xuất một số giải pháp, phƣơng hƣớng, kiến nghị nhằm nâng cao

năng lực tài chính và hiệu quả kinh doanh tại Công ty TNHH MTV Điện lực

Hải Dƣơng.

3. Đối tƣợng và phạm vi nghiên cứu

Đối tƣợng nghiên cứu của Luận văn là thực trạng quản lý tài chính tại

Công ty TNHH MTV Điện lực Hải Dƣơng.

Phạm vi nghiên cứu:

- Về mặt không gian là Công ty TNHH MTV Điện lực Hải Dƣơng.

- Về mặt thời gian: từ tháng 1/2012 đến tháng 12/2014 và đề ra các giải

pháp đến năm 2020.

Số hóa bởi Trung tâm Học liệu - ĐHTN http://www.lrc-tnu.edu.vn/

3

4. Ý nghĩa của đề tài

Về mặt khoa học: Đề tài đã hệ thống những vấn đề lý luận cơ bản về

quản lý tài chính của doanh nghiệp, giúp cho các nhà phân tích làm nền tảng

cơ sở cho việc phân tích thực trạng quản lý tài chính một cách khoa học,

chính xác. Từ đó có thể đƣa ra đƣợc những đánh giá, nhận định, những kết

luận một cách khoa học, chính xác về thực trạng quản lý tài chính của doanh

nghiệp đang đƣợc phân tích.

Về mặt thực tiễn: Tác giả nhận thấy việc phân tích thực trạng quản lý

tài chính là công tác không thể thiếu trong mỗi doanh nghiệp, nó đóng một vai

trò quan trọng không một nhà quản lý nào có thể phủ nhận. Hiện tại, Công ty

đang gặp phải không ít khó khăn từ cơ chế thị trƣờng, bên cạnh đó còn thực

hiện những kế hoạch, chỉ tiêu của Tập đoàn mà hệ quả là từ những khoản lỗ

khổng lồ mà nguyên nhân đƣợc đánh giá là do công tác quản lý yếu kém, rút

kinh nghiệm từ những bƣớc đi sai lầm, từ việc chƣa sát sao trong công tác

quản lý tài chính của Tập đoàn, Tác giả hi vọng đề tài nghiên cứu của mình có

thể góp phần vào việc phân tích thực trạng quản lý tài chính tại Công ty đƣợc

hoàn thiện và sâu sắc; đồng thời là tài liệu để ban lãnh đạo Công ty tham khảo

trƣớc khi quyết định những nội dung liên quan và xây dựng chiến lƣợc mới

giúp Công ty đứng vững, từng bƣớc phấn đấu trở thành đơn vị dẫn đầu về

hoạt động kinh doanh trong Tập đoàn.

5. Kết cấu của đề tài

Ngoài các phần mở đầu, kết luận, danh mục tài liệu tham khảo,... Luận

văn đƣợc chia thành 4 chƣơng:

Chương 1. Cơ sở lý luận và thực tiễn về quản lý tài chính doanh nghiệp;

Chương 2. Phƣơng pháp nghiên cứu;

Chương 3. Thực trạng quản lý tài chính tại Công ty TNHH MTV Điện

lực Hải Dƣơng;

Chương 4. Giải pháp tăng cƣờng quản lý tài chính tại Công ty TNHH

MTV Điện lực Hải Dƣơng.

Số hóa bởi Trung tâm Học liệu - ĐHTN http://www.lrc-tnu.edu.vn/

4

Chƣơng 1

CƠ SỞ LÝ LUẬN VÀ THỰC TIỄN VỀ QUẢN LÝ TÀI CHÍNH

DOANH NGHIỆP

1.1. Tổng quan về quản lý tài chính doanh nghiệp

1.1.1. Tài chính doanh nghiệp

1.1.1.1. Khái niệm doanh nghiệp

Doanh nghiệp là chủ thể kinh tế độc lập, hoạt động kinh doanh trên thị

trƣờng nhằm làm tăng giá trị tài sản của chủ sở hữu.

Theo điều 4.7 của Luật Doanh nghiệp do Quốc hội thông qua ngày

26/11/2014 “Doanh nghiệp là tổ chức kinh tế có tên riêng, có tài sản, có trụ sở

giao dịch ổn định, đƣợc đăng ký kinh doanh theo quy định của pháp luật nhằm

mục đích kinh doanh” . Tức là, doanh nghiệp là một tổ chức thực hiện một, một

số hoặc tất cả các công đoạn của quá trình đầu tƣ từ sản xuất đến tiêu thụ sản

phẩm hoặc cung ứng dịch vụ trên thị trƣờng nhằm mục đích sinh lời.

Các doanh nghiệp ở Việt Nam bao gồm các loại hình chính sau: Doanh

nghiệp nhà nƣớc; doanh nghiệp tƣ nhân; công ty cổ phần; công ty trách nhiệm

hữu hạn (1 thành viên, 2 thành viên trở lên); công ty hợp danh. Ngoài ra,

doanh nghiệp Việt Nam con bao gồm cả hợp tác xã đăng ký và hoạt động theo

Luật Hợp tác xã, doanh nghiệp có vốn đầu tƣ nƣớc ngoài đăng ký và hoạt

động theo Luật Doanh nghiệp chung.

1.1.1.2. Khái niệm tài chính doanh nghiệp

Tài chính doanh nghiệp là một mắt xích quan trọng của hệ thống tài

chính trong nền kinh tế, là một phạm trù kinh tế khách quan gắn liền với sự ra

đời của kinh tế hàng hóa tiền tệ. Để có thể tiến hành hoạt động kinh doanh thì

bất cứ doanh nghiệp nào cũng phải có một lƣợng tiền tệ nhất định, đó là tiền

đề cần thiết và quan trọng. Quá trình hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp

cũng đồng thời là quá trình hình thành, phân phối và sử dụng các quỹ tiền tệ.

Trong quá trình đó đã phát sinh các luồng tiền tệ gắn liền với các hoạt động