Nguyên tắc hoạt động của công ty chứng khoán (2).DOC

MỤC LỤC

I _ LỜI NÓI ĐẦU..............................................................................................1

II_NỘI DUNG

A_Lý Thuyết...................................................................................................3

1. Thị trường chứng khoán.........................................................................3

2. Công ty chứng khoán..............................................................................3

a. Khái niệm và phân loại công ty chứng khoán....................................4

b. Vai trò của công ty chứng khoán........................................................5

c. Thành lập công ty chứng khoán..........................................................7

d. Nguyên tắc hoạt động của công ty chứng khoán..............................10

e. Cơ cấu tổ chức của công ty chứng khoán ........................................11

3. Các nghiệp vụ của công ty chứng khoán.............................................11

a. Các nghiệp vụ chính..........................................................................11

b. Các nghiệp vụ phụ trợ.......................................................................16

B_Thực Tiễn..................................................................................................17

1. Đặc điểm của các công ty chứng khoán ở Việt Nam hiện nay...........17

2. Thực trạng của các công ty chứng khoán hiện na...............................18

a. Ảnh hưởng của luật chứng khoán tới việc thành lập các công ty

chứng khoán hiện nay........................................................................................18

b. Các công ty nước ngoài tham gia vào thị trường chứng khoán Việt

Nam.....................................................................................................................19

3. Giải pháp để phát triển các công ty chứng khoán Việt Nam..............20

III_KẾT LUẬN.................................................................................................26

VI_TÀI LIỆU THAM KHẢO

VII_ PHỤ LỤC

1

Lời nói đầu

Đôi với sự tăng trưởng của nền kinh tế chúng ta có thể theo dõi thông qua

thị trường chứng khoán, nơi được gọi là phong vũ biểu của nền kinh tế. Và thị

trường chứng khoán của chúng ta chính thức đi vào hoạt động từ năm 2000.

Như vậy đến nay đã được 6 năm phát triển và tồn tại .Thị trường chứng khoán

là một thị trường còn rất mới mẻ và còn rất non trẻ so với thế giới. Trên thế

giới thị trường chứng khoán ra đời từ cách đây hàng trăm năm, chính xác là

vào khoảng thế kỷ 15.Lúc đó nó mới chỉ là các giao dịch thoả thuận giữa các

thương gia trong các quán cà phê ở phương tây. Quá trình phát triển của thị

trường chứng khoán trên trải qua hàng trăm năm thị trường đă gặp nhiều

thăng trầm trong lịch sử của mình. Lịch sử đã ghi nhận hai cuộc khủng hoảng

lớn của thị trường chứng khoán, đó là sự sụp đổ trong vài giờ của các thị

trường lớn ở Mỹ, Nhật, Tây Âu, Bắc Âu trong ngày thứ năm đen tối

(29/10/1929) và ngày thứ hai đen tối (19/10/1987). Lúc đó chúng ta chưa có

thị trường chứng khoán cho nên những cuộc khủng hoảng trên không ảnh

hưởng đến nền kinh tế nước ta. Trong khi chúng ta mới thoát ra khỏi chiến

tranh chưa lâu thì có thể khẳng định rằng nền kinh tế của ta vẫn còn non yếu.

Đặc biệt là thị trường chứng khoán chỉ mới 6 năm tuổi thì chỉ như một đứa bé

so với thị trường thế giới hàng trăm năm tuổi. Nhưng chúng ta co thể tự hào

và tin tưởng vào sự phát triển chúng ta, với những thành tựư đạt được trong 6

năm qua.Với chỉ số VN index đạt được trên 500 điểm và thị trường của ta

được đánh giá là có tốc độ tăng trưởng và phát triển cao hơn rất nhiều nước

trong khu vực Đông Nam Á. Năm 2006 ta thấy được sự chưyển biến mạnh

mẽ của thị trường, Vn_index tăng gấp nhiều lần so với năm 2005 và điều này

cũng phản ánh đúng tình hình thị trường. Thị trường chứng khoán trở nên sôi

động và nhộn nhịp hơn rất nhiều và nó đã được sự quan tâm của rất nhiều

người. Tuy nhiên đối tượng mà đựơc mọi người quan tâm đến nhiều nhất có

lẽ là các chứng khoán trên thị trường, họ không quan tâm nhiều lắm đến các

công ty chứng khoán. Công ty chứng khoán là một dịnh chế tài chính trung

gian thực hiện các nghiệp vụ trên thị trường chứng khoán. Công ty giúp cho

các hoạt động giao dịch trên thị trường được thông suốt, an toàn, bảo vệ được

lợi ích cho các chủ thể tham gia vào thị trường. Các công ty chứng khoán

giống như những công cụ hỗ trợ, phục vụ của thị trường chứng khoán, thị

trường phát triển thì công ty chứng khoán cũng đòi hỏi sự phát triển tiến bộ

phù hợp thích nghi với thay đổi của thị trường. Hiện nay khi chúng ta đã

chính thức được công nhận là thành viên của WTO, điều đó đem lại cho

2

chúng ta rất nhiều lợi thế, tuy nhiên không hẳn là sẽ không phải đối mặt với

khó khăn và thách thức. Đối với các tổ chức tài chính thì việc phải đối đầu với

những thách thức, cạnh tranh mạnh mẽ từ phía rất nhiều các tổ chức tài chính

trên thế giới với thế về quy mô và kinh nghiệm. Trước những thách thức của

bên ngoài, chúng ta cần có những biện pháp sửa đổi và điều chỉnh phù hợp,

cần thiết để đối phó với những khó khăn. Thị trường chứng khoán là một thị

trường mới còn non yếu về nhiều mặt vì vậy cần rất nhiều sự hỗ trợ, điều

chỉnh để cho phù hợp đủ sức cạnh tranh với các tổ chức nước ngoài. Thị

trường này phát triển được thì các công ty chứng khoán cũng cần đổi mới,

phát triển. Muốn có được những thay đổi chuyển của các công ty chứng

khoán thì trước hết chúng ta hãy cùng tìm hiểu và đánh giá xem hiện tại

chúng ta đang ở vị trí nào. Cũng vì lý do này mà tôi quyết định đi sâu vào

mảng các công ty chứng khoán trong bối cảnh TTCK Việt Nam.

3